Раздел 4. Прогноз годового денежного потока

Во всех расчетах денежного потока минимальный остаток денежных средств принимается равным $5000.

Денежные поступления

Срок погашения дебиторской задолженности, определенный совместно с дистрибьюторами продуктов здорового питания, принимается равным 45 дням. Для упрощения расчетов предполагается, что получение процентов всегда происходит в том же квартале, когда они заработаны. Также предполагается, что увеличение акционерного капитала на $2 млн будет осуществлено за счет выпуска дополнительных обыкновенных акций.

Денежные выплаты

Вся запланированная производственная заработная плата относится к изготовлению и контролю качества премиксов, поскольку выпуск конечного продукта осуществляет субподрядчик. Стоимость сырья и накладные расходы, связанные с производством, включают как затраты, относящиеся к изготовлению премиксов, так и выплаты субподрядчику. Предполагается, что производственная заработная плата выплачивается одновременно с начислением, а все остальные платежи производятся в течение 30 дней.

Капиталовложения в первый год включают $40 000 на закупку офисного оборудования и $30 000 на закупку компьютеров, необходимых периферийных устройств и программного обеспечения. Других капитальных затрат в течение первого года не планируется.

В последующие годы на приобретение дополнительного офисного оборудования и других основных активов планируется расходовать сумму, равную 1 % от объема продаж. Эти статьи затрат включаются в баланс как основные средства.

Долгосрочная задолженность включает погашение докторами Джорджем и Сэмюэлом Нэппами в 10-летний срок ссуды $210 000.

Предполагается, что проценты также выплачиваются в том же квартале, в котором были начислены. Налог на прибыль выплачивается в следующем квартале после начисления.

Краткосрочные заимствования и их погашение

Краткосрочное финансирование предполагается получать в виде возобновляемой кредитной линии с лимитом, равным 50 % суммарного объема дебиторской задолженности и запасов в произвольном квартале. Дополнительные средства заимствуются ежеквартально для покрытия дефицита денежных средств и поддержания минимального кассового остатка $5000 и погашаются, когда появляются необходимые для этого средства.